窑湾镇三面环水，东临骆马湖，西傍大运河，南渺宿迁，北毗陇海铁路。沂河、箭丘河纵穿镇域南北，后河、环城河交流交汇，河渠纵横，水网密布，历来享有“苏北水域胜江南”之美誉。如今已成为集防洪、灌溉、蓄水、排涝、通航、生态、游憩等于一体的多功能服务区域。窑湾，正是享有丰沛的水资源，孕育了商贸发达、经济繁荣的千年历史文化古镇。

中国大运河肇兴于春秋，经过隋、元两代的大规模整治改建，明清两代的加工完善，成为沟通南北的经济大动脉。在历史的长河中，运河两岸逐渐兴起了许多商业城镇。开泇通运后，原为普通村落的窑湾迅速发展成为运河边上一座重要的漕运码头和商贸重镇。

窑湾镇位于京杭大运河与骆马湖交汇处，三面环水，是一座具有一千多年历史的水乡古镇。